De acordo com o Banco de Portugal (BdP), “Desde 2018 houve uma melhoria no perfil de risco dos mutuários que contraem empréstimos hipotecários”. Em 2023, houve um “claro crescimento” do crédito habitacional concedido a clientes de baixo risco, tendo aumentado para 61% (em comparação com 49% em 2022), em um ano de aumento das taxas de juros e dos

preços da habitação. Os

novos empréstimos hipotecários incluem transferências de empréstimos entre bancos (2023 foi um ano excepcional para transferências a crédito). No entanto, o Banco de Portugal não faz (pelo menos por enquanto) qualquer conexão entre redução de risco e transferência de crédito, pois você precisará de mais tempo para ver a evolução. No entanto, o relatório alerta que, devido a isso, o perfil do cliente em 2023 “não é diretamente comparável ao dos anos anteriores”.

Um cliente de baixo risco significa que ele tem uma taxa de esforço menor ou igual a 50% da renda e uma relação “empréstimo em relação ao valor” (o valor emprestado pelo banco em relação ao valor da casa) menor ou igual a 80%.

Ainda assim, em 2023, o crédito habitacional concedido a clientes com alto risco (taxa de esforço acima de 60% e relação 'empréstimo a valor' acima de 90%) foi de 3% do total (a mesma proporção desde 2020) e para clientes com risco intermediário de 36% do total (abaixo dos 48% em 2022).

A idade média das novas operações de crédito à habitação era de 30,6 anos em dezembro de 2023, pelo que — de acordo com o Banco de Portugal, os bancos estão a cumprir a recomendação de convergir a maturidade média para 30 anos. Mesmo assim, na União Europeia (UE), Portugal tem uma das idades médias mais elevadas para novas operações de crédito hipotecário. Nos países da UE para os quais existem informações disponíveis, a idade média varia entre 20 e 27 anos.

Os empréstimos hipotecários geralmente duram dezenas de anos; portanto, ao conceder crédito, os bancos avaliam a capacidade do cliente de continuar pagando se as taxas de juros aumentarem.

Em 2023, dado o aumento das taxas de juros, o Banco de Portugal reduziu a taxa de esforço que os bancos têm de simular para facilitar o acesso a esse crédito de 3% para 1,5%. Manteve inalterados outros critérios da medida macroprudencial de 2018, como os limites de duração dos contratos ou a proporção entre o valor do crédito e o valor do imóvel dado

como garantia.